¿Qué son los criptoderivados? 4 tipos de derivados explicados

Debido a sus numerosas oportunidades, los criptoderivados han ganado popularidad en los últimos años entre los comerciantes individuales e institucionales. Tiene muchos beneficios potenciales, así como algunos riesgos. Comprender qué son y cómo funcionan es un buen paso para determinar si son adecuados para usted.

¿Qué son los criptoderivados?

Los derivados son contratos cuyos valores dependen del valor de otros activos subyacentes. Por lo tanto, los criptoderivados obtienen sus valores de un criptoactivo subyacente. En el mercado de derivados, los comerciantes aprovechan sus tenencias, especulan sobre la dirección del precio de los criptoactivos subyacentes y cubren posiciones.

El mercado de derivados le permite comprar un activo criptográfico a un precio más bajo y volver a venderlo a un precio más alto en el futuro o venderlo a un precio más alto y volver a comprarlo más tarde y aún así obtener ganancias. Si, por ejemplo, el precio de Bitcoin es de $15 000 y cree que el precio de BTC subirá a $25 000, los contratos de derivados le permiten abrir una posición larga o de compra y mantenerla hasta que el precio de BTC llegue a $25 000.

Por el contrario, si cree que el precio bajará de $15 000 a $12 000, puede abrir una posición de venta o corta y cerrar el contrato cuando el precio alcance los $12 000; De esa manera, también cerrará la operación para asegurar una ganancia aunque el precio de BTC haya bajado.

Para los dos ejemplos, las operaciones se cerrarían con pérdidas si los dos contratos fueran contrarios a su dirección especulada.

El mercado de derivados se ha utilizado como cobertura contra la volatilidad de los precios y ha disfrutado de una mayor atención en el mercado de criptomonedas siempre volátil. Se negocian en línea en muchos intercambios de cifrado y también en el mostrador (OTC).

4 tipos de derivados criptográficos

En esta sección, describiremos cuatro de los tipos de derivados más populares.

1. Futuros

Un contrato de futuros es un acuerdo entre dos partes para comprar o vender un activo a un precio fijo en una fecha determinada.

Las partes pueden acordar comprar o vender criptomonedas en un mes, independientemente del precio real. Después de un mes, el comprador se beneficiará si el precio de la criptografía aumenta y es más alto que el precio acordado. Si el precio de la criptografía baja y se mantiene por debajo del precio acordado, el vendedor obtendrá una ganancia.

2. Futuros perpetuos

Un contrato de futuros perpetuo es simplemente un contrato de futuros sin fecha de vencimiento. Esto significa que los inversores pueden mantener sus posiciones durante el tiempo que deseen.

3. Opciones

Al igual que los contratos de futuros, las opciones también permiten a los comerciantes comprar y vender criptoactivos a un precio específico en una fecha futura. La principal diferencia entre futuros y opciones es que las opciones dan a los compradores el derecho pero no la obligación de comprar el valor subyacente de un activo.

Los contratos de opciones se clasifican en dos tipos: opciones de compra y opciones de venta. La opción de compra da derecho a comprar activos, mientras que la opción de venta da derecho a celebrar un acuerdo de venta a un precio y período específicos.

4. Delanteros

Los contratos a plazo son contratos negociados de forma privada entre compradores y vendedores para negociar un activo a un precio específico en una fecha futura. También son similares a los futuros, con la diferencia de que los futuros se negocian en bolsas OTC. Los contratos a plazo son propensos a más riesgos ya que hay una falta de descentralización.

Diferencias entre derivados y mercado al contado

Un mercado al contado le permite comprar y vender criptomonedas como desee, con la limitación de que solo puede obtener ganancias cuando aumenta el precio del activo. Si el precio comienza a caer, comenzará a perder sus ganancias. Los comerciantes al contado encuentran angustiantes los períodos de mercados bajistas prolongados porque es difícil obtener ganancias en ese momento. Otra característica importante del mercado al contado es que también puede mantener el activo real que compra.

Por otro lado, los derivados le permiten negociar contratos que siguen el precio de un criptoactivo subyacente, digamos Bitcoin, sin poseerlo. Se prevé que el precio de los derivados sea muy similar al del mercado al contado. El mercado le permite obtener ganancias independientemente de si el precio aumenta o disminuye.

Los mercados de derivados podrían ser mercados efectivos durante el criptoinvierno. Sin embargo, se requiere más tiempo para dominar cómo operar con derivados. Más aún, los riesgos involucrados en el comercio de derivados suelen ser más altos que los del mercado al contado.

Ventajas de operar con criptoderivados

La oportunidad de aprovechar su cuenta es una de las principales ventajas de operar con derivados. Puede negociar derivados con poco capital y esperar obtener muchas ganancias ya que ha aumentado su poder de compra o venta con dinero prestado, que es el apalancamiento. Esta ventaja también hace que sea más fácil para aquellos con poco capital comercial negociar derivados.

A medida que el criptomercado se vuelve más popular, muchas personas buscan formas de explotar su alta volatilidad de precios para obtener más ganancias, ya que pueden ganar sin importar la dirección del mercado si están en la posición correcta. Por lo tanto, los derivados sirven como un mercado especulativo para mitigar el riesgo, especialmente durante las altas fluctuaciones de precios.

El mercado de derivados le permite acceder al mercado de criptomonedas sin tener ninguna criptomoneda. También permite una fácil diversificación, ya que puede beneficiarse de los movimientos de precios de diferentes clases de activos sin tener ninguno.

Desventajas de operar con criptoderivados

Los derivados utilizan herramientas especulativas y el movimiento de precios puede ser muy impredecible. Por lo tanto, tomar decisiones irracionales puede resultar en pérdidas significativas.

Los comerciantes de derivados son susceptibles a la manipulación de precios del mercado criptográfico a corto plazo. Muchas de sus operaciones son a corto plazo y, dado que la mayoría de las manipulaciones del mercado afectan el movimiento del mercado a corto plazo, podrían afectar sus posiciones. Empeora cuando las posiciones están apalancadas.

Los derivados negociados en el mercado extrabursátil, como los contratos a plazo, tienen una mayor probabilidad de riesgo de contraparte. Una de las partes involucradas podría incumplir el acuerdo ya que los contratos generalmente se negocian de forma privada y no están regulados.

¿El comercio de derivados criptográficos es adecuado para usted?

A continuación, se incluyen algunas preguntas que debe responder para determinar si el comercio de derivados criptográficos es una buena opción para usted.

1. ¿Se siente cómodo con el riesgo que implica?

El mercado de derivados es adecuado para comerciantes con un alto apetito por el riesgo. Los operadores con un umbral de riesgo bajo pueden no sentirse cómodos operando con derivados.

2. ¿Entiendes cómo funciona el mercado?

Debe comprender los factores que causan los cambios de precios en el mercado criptográfico. Cada mercado financiero tiene factores únicos que causan cambios en el precio y afectan los movimientos. Del mismo modo, cada mercado también tiene un patrón de movimiento único, conocido popularmente como acción del precio. Comprender cómo funcionan lo ayuda a especular fácilmente sobre la dirección del precio.

3. ¿Sabe cómo realizar un análisis comercial?

Operar en el mercado de derivados es mucho más complejo que en el mercado al contado. Necesita una buena comprensión del análisis técnico para analizar las acciones del precio, el análisis fundamental para predecir la perspectiva a largo plazo del precio de un proyecto criptográfico y el análisis sentimental para saber cuál es el estado de ánimo general del mercado y cómo puede afectarlo.

Gestionar el riesgo

El comercio de derivados es adecuado tanto para los comerciantes nuevos como para los experimentados. Puede elegir cualquiera de las opciones disponibles en función de la que prefiera y entienda mejor. El comercio de derivados, como todos los demás tipos de comercio, es riesgoso; siempre debe tomar medidas para administrar sus operaciones y tomar solo decisiones comerciales informadas.